Per què convertir-se en un inversor qualificat

2024 Autora: Malcolm Clapton | [email protected]. Última modificació: 2023-12-17 03:49

Tenen a la seva disposició un ampli camp d'inversió, però pot ser el meu.

Com es diferencia un inversor qualificat d'un inversor no qualificat

Un inversor qualificat és una categoria especial de participants dels mercats financers que han demostrat els seus coneixements i experiència. Aquest estatus legal es dóna a les empreses financeres, agències governamentals i algunes persones. Amb ell, poden invertir en qualsevol instrument d'inversió, ja que entenen el que estan fent i, per tant, són ells mateixos responsables de les empreses de risc.

Per defecte, un inversor es considera no qualificat. Només es pot invertir per la Llei Federal de l'11 de juny de 2021 núm. 192-FZ "Sobre esmenes a determinats actes legislatius de la Federació Russa" en valors relativament fiables i senzills:

• accions d'empreses russes que han estat admeses a negociació en borses;
• bons governamentals de Rússia i altres països de la Unió Econòmica Eurasiàtica, estats membres de la Unió Europea, Irlanda i Gran Bretanya;
• bons corporatius d'empreses amb alta qualificació d'inversió dels mateixos països;
• accions de fons d'inversió oberts, negociats en borsa i tancats.

El 2020, uns 4,5 milions de nous inversors van arribar a les borses russes, va calcular el Banc Central. Aquesta és la meitat de tots els inversors a Rússia. Aquí hi ha el lideratge del regulador i va decidir que els laics han d'estar encara més protegits d'eines complexes i arriscades.

Per tant, a partir de l'1 d'octubre de 2021, Rússia tindrà dos tipus d'inversors no professionals: "no qualificats especialment protegits" i "no qualificats ociosos". Els primers només podran invertir en instruments de la llista anterior. Aquest últim haurà de sotmetre's a proves especials, els estàndards de les quals encara s'estan desenvolupant. La recompensa és el permís per invertir en instruments arriscats, però potencialment més rendibles, a saber: futurs, accions d'empreses estrangeres fora de l'índex S&P 500 i bons d'altres països.

Per què necessiteu l'estatus d'inversor qualificat

Els inversors privats reben aquest estatus Llei federal núm. 39-FZ de 22 d'abril de 1996 (modificada l'11 de juny de 2021) "Sobre el mercat de valors" per raó de diners: les inversions disponibles poden aportar més beneficis que els valors. de grans empreses. D'altra banda, els inversors qualificats entenen i accepten que corren un gran risc i poden quedar-se sense inversió.

El conjunt específic de valors depèn del corredor, però, per regla general, aquests són:

• Accions i bons d'empreses estrangeres que no estan incloses a l'índex S&P 500 i que es cotitzen en divises: nord-americans, britànics, alemanys, de Hong Kong i altres.
• Derivats estrangers: futurs, opcions i forwards sobre accions, bons, divises i índexs.
• ETF en divises de qualsevol societat gestora.
• (endeutament en moneda estrangera) d'empreses i estats que es cotitzen tant en borses com en el mercat extrabursà.
• Accions de fons d'inversió, de risc i de cobertura.

El que es necessita per convertir-se en un inversor qualificat

Per obtenir 1. Llei federal núm. 39-FZ de 22 d'abril de 1996 (modificada l'11 de juny de 2021) "Sobre el mercat de valors"

2. Ordenança del Banc de Rússia de 29 d'abril de 2015 núm. 3629-U "Sobre el reconeixement de persones com a inversors qualificats i el procediment per mantenir el registre de persones reconegudes com a inversors qualificats" aquest estatus, les persones jurídiques han de treballar amb mercats o tenen un capital de 200 milions de rubles o més. Molt sovint, els qualificats inclouen fons d'inversió i pensions, companyies d'assegurances, bancs, organitzacions financeres internacionals i alguns departaments russos.

Una persona reconeix l'Ordenança del Banc de Rússia del 29 d'abril de 2015 núm.3629-U "Sobre el reconeixement de persones com a inversors qualificats i el procediment de manteniment del registre de persones reconegudes com a inversors qualificats" per part d'un inversor qualificat, corredors o bancs comercials. Avaluen una persona segons la llista de requisits, que es descriu a la llei. N'hi ha prou que un inversor compleixi un dels criteris.

Tenir la quantitat de diners necessària

L'inversor ha de confirmar que té almenys 6 milions de rubles invertits en determinats actius:

• qualsevol moneda en comptes amb bancs russos i estrangers;
• metalls preciosos en comptes de metalls no assignats;
• accions, bons i unitats de fons d'inversió, incloses les transferides a la gestió de fideïcomisos;
• futurs, opcions i altres instruments del mercat de derivats.

No es tenen en compte els valors de corredors estrangers, béns immobles, cotxes, així com els diners de targetes de crèdit i comptes de persones jurídiques.

Comerç molt al mercat financer

Es comptabilitzen les operacions de valors i derivats dels darrers quatre trimestres. Un inversor ha de negociar per almenys sis milions de rubles, tancar almenys 40 transaccions i realitzar-les almenys una vegada al mes.

Obtenir una educació econòmica, un certificat o certificat

Si un inversor ha rebut una educació superior en economia, aquesta persona està immediatament preparada per ser reconeguda com a qualificada. La llei no defineix programes de formació específics, de manera que els corredors decideixen per ells mateixos què considerar com una especialitat adequada. Però és important que la universitat també tingui dret a certificar professionals del mercat de valors. Ara només quatre institucions poden fer-ho: el Centre de Formació MFC, la Universitat d'Economia de Samara, l'Institut Ural del Mercat de Valors i la Universitat Russa d'Economia.

Una altra opció és estudiar-se, aprovar exàmens i obtenir un certificat d'especialista en mercats financers, auditor o actuari d'assegurances (expert en seguretat financera i risc) o un certificat de Chartered Financial Analyst (CFA), Certified International Investment Analyst (CIIA) o Gestor de Risc Financer (FRM)…

Treballar en una entitat financera

Només es considera el treball que estigui directament relacionat amb els mercats financers: cal fer transaccions amb valors o derivats, gestionar riscos, fer anàlisis o, almenys, preparar recomanacions per als comerciants.

Si la pròpia organització es considera un inversor qualificat, dos anys d'experiència laboral són suficients per a una persona. Si no, calen tres anys.

Com registrar correctament l'estat d'inversor qualificat

No hi ha un registre estatal unificat d'inversors qualificats a Rússia. Cada corredor o societat gestora manté la seva pròpia Ordenança núm. 3629-U del Banc de Rússia del 29 d'abril de 2015 "Sobre el reconeixement de persones com a inversors qualificats i el procediment per mantenir el registre de persones reconegudes com a inversors qualificats". procediment de nou.

Per això, en part, hi ha moltes ofertes a Internet per obtenir la condició d'inversor qualificat per un preu baix: utilitzant certificats d'ingressos, volum de negociació o experiència laboral falsos. És millor no estar d'acord amb això, perquè el Banc Central revisa periòdicament els registres d'empreses.

Si es descobreix una falsificació, l'inversor, en el millor dels casos, es bloquejarà immediatament amb tots els actius. En el pitjor dels casos, podeu ser demandat per falsificació de documents i frau.

Cada empresa té les seves pròpies normes per dur a terme els procediments legals, de vegades més estrictes del que exigeix la llei. Per tant, les accions específiques poden diferir, però l'essència general és la següent.

Preparar documents

L'empresa demanarà la confirmació que l'inversor és elegible per a l'estatus qualificat. Té sentit recollir els documents justificatius amb antelació:

• Extractes bancaris i informes de la societat gestora per confirmar que n'hi ha sis milions.
• Declaració de les transaccions durant quatre trimestres del corredor - mostra el volum de negocis i el nombre de transaccions.
• Diploma, diploma de batxillerat o certificat - per confirmar l'educació.
• Una còpia d'un llibre de treball o contracte - per certificar l'experiència laboral.

Aleshores, heu de venir a l'oficina d'un banc o corredor, signar una sol·licitud i presentar els documents necessaris. De vegades es poden enviar per correu electrònic o per correu certificat. És millor comprovar els tràmits amb l'organització específica.

Ompliu una sol·licitud

El formulari de sol·licitud també varia, però almenys inclou dades personals i documents de suport. Elements freqüents a més d'ells:

• Instruments pels quals s'emet l'estatus. L'inversor pot triar si vol ser qualificat per a valors, futurs i opcions, o tots dos.
• Acceptació de riscos augmentats. Una persona podrà invertir en instruments en els quals és possible perdre realment tot el capital.
• Denegació de pagament de la Llei federal núm. 46-FZ de 5 de març de 1999 "Sobre la protecció dels drets i els interessos legals dels inversors en el mercat de valors" del fons de compensació. És una empresa estatal que ajuda als inversors i accionistes d'empreses en fallida, però només als particulars.

Enviar documents al corredor

La resta ho faran ells mateixos els gestors del corredor o del banc: comprovaran els documents i la sol·licitud, demanaran informació addicional i afegiran les dades de l'inversor a la seva llista de qualificats.

És important tenir en compte aquí que hauràs de passar per identificació: ja sigui a l'oficina de l'empresa amb passaport, o amb signatura electrònica.

El que val la pena recordar

1. Un inversor qualificat és una categoria de participants del mercat financer que han confirmat els seus coneixements i experiència. Aquest és l'estatus legal que obtenen les persones i algunes organitzacions.
2. Un inversor no qualificat pot invertir en una llista limitada d'actius, un inversor qualificat en tot.
3. Les eines disponibles per als inversors qualificats poden aportar rendiments elevats i destruir tot el capital.
4. Els inversors qualificats poden ser persones amb educació financera, experiència laboral adequada, un gran volum de transaccions al mercat o capital de 6 milions de rubles.
5. L'estatus d'inversor qualificat l'assignen els mateixos bancs i corredors, de manera que el procediment i els requisits són diferents per a cadascú.