Com atraure inversions en una startup

2024 Autora: Malcolm Clapton | [email protected]. Última modificació: 2023-12-17 03:49

On buscar diners per implementar la idea, quines eines utilitzar per això i com negociar perquè la solució resulti a favor teu.

Qualsevol startup necessita diners com ho fa a l'aire. En les primeres etapes, atraure inversions és el maldecap més gran de totes les startups. En general, ningú vol creure fins i tot la idea més meravellosa, molt pocs inversors estan preparats per ser els primers.

En aquest article parlarem de la recaptació de fons per a projectes innovadors i de la situació del mercat d'inversió informàtica. Així, ens esforcem per facilitar-ho a aquells que ja han decidit provar sort en la lluita pel "dòlar llarg" dels inversors.

Característiques del mercat d'inversió informàtica

Avui dia és difícil trobar un epítet per descriure la situació del mercat d'inversió en TI. Podeu dir-ho súper amigable per a startups. Però fins i tot això no reflectirà prou l'optimisme dels inversors sobre la innovació informàtica.

Les inversions estan batent rècords

Fins fa poc, les inversions de la regió de $ 50.000 a $ 500.000 es consideraven habituals per a les rondes de llavors. Avui, les rondes mitjanes de llavors s'estima en 1-2 milions de dòlars. De vegades arriben a 5 milions de dòlars, i això no es considera el límit. El volum d'inversions en les rondes de lletres bat rècords cada mes.

Grans exigències a l'equip

L'optimisme dels inversors no és compartit per tots els equips, ja que amb el creixement dels volums d'inversió també augmenten les exigències de les empreses. Les competències dels equips sense antecedents i sense reputació es prenen especialment seriosament. No és cap secret que la gran majoria de les startups es troben en aquesta categoria.

Un tret característic dels inversors moderns és que inverteixen en major mesura no en una idea o model de negoci, sinó en persones que implementaran la idea i utilitzaran els seus esquemes de monetització.

Els inversors sempre presten atenció a les mètriques i indicadors formals de creixement, que és un problema molt greu i complica moltes vegades les tasques dels que busquen diners.

Creixement de la capitalització dels projectes

Una altra tendència al mercat d'inversió informàtica és el creixement de la capitalització del projecte. Com més por té un inversor dels competidors, més inverteix en el projecte, buscant obtenir avantatges. Això s'utilitza, la capitalització creix astronòmicament, però de vegades no hi ha res darrere.

Fins i tot fa 10-15 anys, la capitalització de les empreses de TI es reflectia en xifres reals, com ara el volum de beneficis i la mida de l'audiència. Avui dia, moltes persones simplement sobreestimen els indicadors per atraure la següent ronda. Com a resultat, les bombolles esclaten naturalment després de períodes de creixement prolongats, regulars, sovint violents, però formals.

De vegades, l'experiència ajuda, però aquesta mesura també fa que la recaptació de diners sigui encara més complicada i burocràtica.

Inversors

Avui és més fàcil anomenar aquells que no inverteixen en startups. Invertir en projectes innovadors s'ha convertit gairebé en una bona forma. Les startups financen grans corporacions de TI (Google, Microsoft, Wargaming, Facebook, Atlassian, Alibaba), associacions d'inversió, fons de risc (ABRT Venture Fund, ABRT Venture Fund, Accel Partners, Admitad Invest, Sequoia Capital, Tiger Global Management), així com mitjans empresarials àngels, bancs, organitzacions fintech.

També hi ha formes d'inversió com el crowdfunding i el crowdinvesting. Aquestes eines impliquen invertir a costa dels futurs usuaris del producte. Funciona bé amb jocs i desenvolupament de gadgets.

Hi ha exemples coneguts de grans inversions personals en startups. Per exemple, el cofundador de WhatsApp, Brian Acton, va invertir 50 milions de dòlars al missatger Signal.

Una altra font habitual de diners per a les startups en l'etapa de la idea són els inversors del grup FFF (Família, Amics, Freaks: família, amics i bojos). Se sap que moltes startups d'èxit van rebre les seves primeres inversions d'aquesta mateixa font.

Maneres d'atreure inversions

OPI

Una eina fiable i tradicional per atraure diners a un projecte informàtic és la col·locació d'accions a la borsa, és a dir, una OPI. Per dur a terme una OPI, per exemple, als Estats Units, cal superar els llindars d'organitzacions com la CES (Comissió de Valors) durant molt de temps, convertir-se en una societat anònima i després trobar un parell de milions de dòlars per un campanya publicitària.

Es creu que una OPI és adequada per a projectes madurs, però per a startups pot ser que no sigui prou eficaç. Al mateix temps, Google en un moment va negar aquesta afirmació.

ICO, o venda de testimonis

L'ICO, o venda de testimonis, s'utilitza sovint com a alternativa a la col·locació d'accions. Amb una venda de testimoni, es recapten diners venent la vostra pròpia criptomoneda. Es creu que per als EUA i la Unió Europea, el cost d'una ICO efectiva equival a 500.000 dòlars. Aquesta quantitat ajudarà a resoldre el problema de la publicitat i el registre legal de la venda pública de criptoactius.

En les primeres etapes, el crowdfunding (crowdinvesting) pot ajudar. Plataformes com Kickstarter són adequades per recaptar fons. Els futurs usuaris són abocats pel desenvolupador al "suport dels pantalons" durant la preparació del producte per al llançament al mercat, i ell, al seu torn, es compromet a transferir-los el resultat del seu treball, i en el cas de crowdinvesting, també a compartir el benefici.

Aquestes formes són bones a baix cost. Per a Kickstarter, n'hi ha prou amb escriure un breu resum del projecte, publicar unes quantes fotos i un vídeo promocional, mostrar l'equip. La plataforma farà la resta. Recentment, periodistes de grans mitjans han mostrat interès en projectes a Kickstarter, que ajuda a moltes persones a resoldre el problema de la publicitat sense cap cost.

Incubadores de startups

Les incubadores (acceleradores) ocupen un lloc especial entre les eines d'atracció d'inversions. Ells mateixos busquen startups i inverteixen en elles. Els projectes fan els deures i s'acceleren, i automàticament cauen en el focus dels grans inversors.

Les incubadores més reputades són 500 Startups i Y Combinator, els inversors hi confien i inverteixen amb força facilitat en projectes que s'hi han accelerat.

El volum d'inversions inicials a la incubadora és de 150.000 dòlars. Per això, rep una participació del 7 per cent de l'empresa. Una part dels diners es cobren per la formació, i la resta la gasten les startups segons els sembla convenient. Normalment, les incubadores venen amb idees altament escalables i models de negoci realistes, mentre que altres són rebutjades.

Normes de negociació

Per obtenir inversions, cal dur a terme negociacions d'alta qualitat. Passa que una idea brillant i un model de negoci que funcioni no requereixen discussió, els diners s'assignen ràpidament, però això és rar. Molt sovint, durant les negociacions es fa un estudi exhaustiu de l'equip i del projecte. I en aquest moment, el més important és no fer-ho malbé. Per fer-ho, heu de seguir diverses regles importants:

1. No us centreu en el fet de la inversió i la quantitat requerida. Parleu més dels beneficis i de com obtenir-los que de les necessitats.
2. Proporcioneu múltiples plans de negoci i models de negoci per adaptar-se a diferents situacions de producte.
3. Obteniu respostes precises a les vostres preguntes. Pregunteu quan la persona decidirà si ha de discutir les inversions en el vostre projecte amb els socis, etc.
4. Trieu l'inversor atrevit i experimentat que estigui preparat per ser el primer a invertir en la vostra startup.

Resultat

Atreure inversions en una startup sempre és difícil, sovint ambigu i, de vegades, generalment impredictible. És realment difícil donar consells aquí, però els descrits anteriorment augmentaran les possibilitats del projecte de sobreviure en un entorn competitiu agressiu. L'optimisme de la inversió ha assolit el màxim i ara és potser el millor moment per a les startups.