Què és l'ETF i com guanyar-hi diners

2024 Autora: Malcolm Clapton | [email protected]. Última modificació: 2023-12-17 03:49

Aquest instrument financer permet obtenir ingressos comprant una part d'una cartera ja formada en lloc d'accions separades.

Què és l'ETF

L'abreviatura ETF prové de l'anglès exchange-traded fund, que significa "exchange-traded fund", o fons d'inversió cotitzat en borsa.

Si heu llegit alguna cosa sobre invertir abans, probablement heu trobat alguns consells per diversificar la vostra cartera. Això vol dir que cal invertir en accions de diverses empreses. Si un fa fallida, tindreu esperança per als altres.

ETF és una cartera de valors ja formada per algú. En invertir-hi, no esteu comprant accions específiques, sinó una acció d'aquesta cartera. És a dir, de fet, convertir-se en el propietari de totes les accions del fons, encara que no només.

És rellevant comparar invertir en un ETF amb fer amanides. Podeu tallar aliments per a la conca Olivier durant molt de temps i amb tossuda, o podeu comprar el plat ja fet. L'ETF ja és una "amanida d'inversió" tan preparada. Una diferència agradable amb un Olivier comprat és que el cost d'un ETF és pràcticament el mateix que el cost dels seus components.

Mikhail Korolyuk Cap del departament de gestió de confiança d'IFC Solid JSC

En essència, un ETF és similar a un fons d'inversió mútua (MIF), en el qual podeu comprar part d'una cartera de la mateixa manera. Però en el cas d'un fons d'inversió, adquireixes exactament la participació i ho fas a través de la societat gestora. Les unitats d'ETF són accions i es cotitzen en borsa a través d'intermediació o comptes d'inversió individual (IIS). Així, a diferència dels fons d'inversió, els ETF es poden comprar en qualsevol moment.

L'ETF es negocia com una acció ordinària, les cotitzacions de l'inici de la sessió de negociació canvien cada segon. De vegades, els ETF reben un dividend menor.

Oleg Bogdanov, analista principal de QBF

En conseqüència, guanyen diners amb ETF de la mateixa manera que amb accions ordinàries: compren més barats i venen més cars, o reben dividends. Aquests últims solen pagar ETF nord-americans. En altres casos, heu de llegir atentament la política del fons per entendre què podeu sol·licitar.

Què determina l'estructura de l'ETF

Segons Oleg Bogdanov, els ETF sovint se centren en un sector específic del mercat de canvis. Per exemple, els fons de la indústria estan dirigits al segment bancari, tecnològic o minorista, mentre que els fons de matèries primeres estan dirigits a àrees relacionades amb el petroli, l'or i el gas.

Després hi ha ETF que se centren en índexs de valors. Un índex és una col·lecció d'empreses els valors de les quals són considerats els més valuosos pel seu creador. En conseqüència, un ETF índex és una cartera on cauen les accions d'aquestes empreses. Per exemple, el més popular d'ells és el fons SPDR S&P 500, que es basa en l'índex S&P 500 dels EUA.

Podeu conèixer l'estructura de l'ETF en qualsevol moment, a diferència del mateix fons d'inversió, per al qual s'anuncia una vegada al trimestre.

Quins són els avantatges dels ETF

Senzillesa

Si voleu crear la vostra cartera d'accions, haureu de fer un seguiment de molts valors per esbrinar amb quins val la pena tractar. A més, la qüestió no es limitarà només a la compra, perquè caldrà seguir les tarifes d'una manera o altra, pensar què quan comprar i què vendre.

Per descomptat, com amb qualsevol instrument financer, en el cas dels ETF val la pena aprendre més sobre els valors i analitzar l'estructura de la cartera. Però t'ho recullen i ho equilibren. Només has d'utilitzar els teus coneixements per triar un bon ETF.

Llindar d'entrada baix

En teoria, vostè mateix podria agafar qualsevol índex i comprar-hi accions. A la pràctica, això requereix molts diners, perquè els valors no són barats i el preu de l'emissió arriba a diversos milions.

Però gairebé qualsevol pot permetre's una part d'una cartera d'aquestes accions. Per exemple, una acció FXUS, un ETF FinEx que segueix l'índex Solactive GBS United States Large & Mid Cap, costarà 5.200 rubles.

Menys risc

Per exemple, si compreu personalment bons de tres empreses, invertint-hi a parts iguals, i una d'elles fa fallida, perdràs un terç del teu capital. En un ETF format a partir d'obligacions, hi ha més emissors, i l'impagament d'un d'ells és evident que no serà el truc.

És important no confondre els conceptes de “menys risc” i “sense risc”, perquè sempre hi ha risc.

Transparència de cartera

Podeu veure en què consisteix en qualsevol moment.

Quins són els riscos de l'ETF

Mikhail Korolyuk assenyala que, en general, el principal i únic perill dels ETF és exactament el mateix que el de qualsevol decisió d'inversió: pot resultar errònia en el temps assignat. Or, eurobons i accions de les companyies petrolieres: tot pot ser més barat.

Un altre desavantatge dels ETF és que només cobreixen les idees d'inversió més habituals. Per exemple, no podreu comprar ETF dels fabricants russos de jocs d'ordinador, perquè es tracta d'un conjunt de valors poc evident i ningú el forma.

Tanmateix, l'assortiment disponible és suficient per a molts inversors, inclosos els professionals, que no dubten a adquirir aquests actius a les seves carteres.

Mikhail Koroliuk

Què cal buscar a l'hora d'escollir un ETF

Estructura de la cartera

Òbviament, voleu que l'ETF es reculli del no res. El fons en conjunt assumeix els mateixos riscos que els instruments que inclou.

Però també és important que el seu contingut es correspongui amb el període en què vas a invertir. Per exemple, si teniu previst retirar diners en tres anys, és més rendible invertir en una cartera de bons. Són més estables, de manera que les possibilitats de guanyar amb aquest acord són més grans. Si teniu previst invertir durant més temps, té sentit invertir en accions. La seva taxa pot fluctuar de manera més espectacular, però a llarg termini mostren més rendibilitat.

Dividends

Poden ser una bona addició als vostres ingressos. D'altra banda, si el fons inverteix tots els pagaments dels valors inclosos en ell en el creixement de la cartera, això també pot tenir sentit. Aquí hauríeu de triar el que és més important per a vosaltres.

Dimensió de la comissió

És obvi que l'empresa proveïdora - l'organitzador del fons es dedica a la formació i la gestió de carteres no amb caràcter benèfic i pren una comissió per a la seva mediació.

Per regla general, no és alt, es carrega automàticament cada dia. La mida de la comissió a la Federació Russa és de mitjana al voltant de l'1%. Hi ha fons al món fins i tot amb zero comissió.

Evgeny Marchenko Director d'E. M. FINANCE

Mètode de replicació

La replicació és com es gestionen els diners als ETF. Pot ser físic i sintètic. En el primer cas, els diners s'inverteixen directament en accions o qualsevol altre actiu, en el segon, en instruments financers derivats, com ara futurs o opcions.

Entre els fons de metalls preciosos, són populars els ETF sintètics, que no inverteixen els fons dels clients directament en or, sinó només en derivats, intentant repetir el moviment del preu. Els riscos d'aquests productes són molt més alts.

Evgeni Marchenko

Volum del fons

És a dir, l'import que gestiona l'ETF.

Com més gran és el fons, menys rendible és, però aquesta rendibilitat és més estable. La mida òptima sota gestió és de 100-300 milions de dòlars.

Olga Komarovskaya Cap de Pràctica de Litigació, IP Patent Bureau

Com invertir en ETF

Per comprar accions d'un fons, cal obrir un compte de corretatge o d'inversió individual. Això es fa a través d'un corredor. Com triar-lo i què buscar es descriu detalladament al material sobre IIS.